广东11选5最快开奖结果查询 六统天下香港马会开 香港马会直播 香港亚视同步报码 更新

用数据告诉你 基金定投多长时间能够盈利

用数据告诉你 基金定投多长时间能够盈利

2017-11-18 02:05

  通过定投实例和相关数据测算,来看一下基金定投一定能赚钱吗?到底定投多长时间能够盈利?

  基金定投是投资配置中常见的一种方式,由于定投原理简单易懂,操作方便,能够强制储蓄、只要定投,长期看都能获得股票市场的平均收益率,操作的得当,还会获得超额收益率。

  虽然基金定投短期内可能亏损,但长期一定能赚钱这个道理,投资者都懂,但是开始基金定投以后,还是会遇到各种各样的问题,尤其是在股市逐渐进入慢牛,大部分基金定投者已经开始全面盈利,仍有部分投资者的基金还是亏损的,因此会在论坛发帖求助,基金亏损应该怎么办?对基金定投到底是否能够赚钱依旧半信半疑。

  今天就先来解决这个问题,通过定投实例和相关数据测算,来看一下基金定投一定能赚钱吗?到底定投多长时间能够盈利?

  先以我的投资为例。我的基金定投最早在2015年12月,定投时间1年9个月,目前已经全面实现盈利,而且在最初选择基金时,没有经验,也遇到基金定投后,基金业绩不佳,一直在亏损的情况。

  以我定投的华安逆向策略为例,第一次定投在2015年12月29日,净值为2.7520,每次定投100元,每月定投2次左右,在2016年9月改为定投200元,在2017年1月停止定投,共定投38次。停止定投的原因是基金持续下跌,由于资金量较小,留待观察。我的原则观察半年到一年,如果还没有好转,就转换其他基金。同时开始改投红利基金,慢慢转向红利等指数基金定投。可以阅读我的文章,《我为什么越来越青睐指数基金?》。

  本基金定投最高净值在2.8050,最低净值在2.0100,定投成本在2.5208。如果能够在持续下跌中加大一些定投力度,定投成本还可以下降。在2017年6月之前基金都是亏损的,原因是华安逆向基金主要投资于中小创股票,而上半年恰恰是这些股票下跌和震荡行情,而在6月之后中小创开始反弹,因此带动此类基金开始上涨。目前本基金盈利近8%,准备10%左右赎回,改投其他基金。

  从这只基金定投情况看,第一次定投成本很高,如果是一次性投资,现在还没有盈利,但是由于定投降低了成本,因此只要超过成本线,就可以盈利了。

  从我的定投经历来看,基金定投只要,一旦市场有行情,都可以获得盈利,这还是我停止了一段时间定投的情况下获得的盈利。

  以个人基金定投为例来说明基金定投只要应该可以盈利,但是力不够。一是时间不够长,二是不具有代表性。

  有的人会说,如果在股市最高点定投,都能够实现盈利应该,应该是有力的,借此也可以通过数据测算一下,即使是从最高点定投,多长时间可以盈利。

  (一)以沪深300指数追踪,以160706嘉实沪深300指数基金为例,利用定投计算器,测算一下我国股市2个指数高点来定投的情况。

  1.第一轮时间为2007年10月16日至2009年7月31日。上证指数从6124跌至1624点,仅用了12个月时间,然后发弹到3633点。

  结论1:从定投测算可以看出,从2007年最高点开始定投,经历1年8个月开始盈利,定投收益率为0.23%。

  结论2:达到盈利点一个月以后,股市快速上涨,只有一个月时间定投盈利就由0.23%上升到26.18%,充分体现了熊长牛短的股市行情。而在定投过程中,最大亏损达到-45.25%,如果你不能够定投,不仅看不到盈利的时刻,而且可能由于恐慌割肉离场,造成重大损失。

  2.第二轮2009年7月至2015年6月,上证指数从3363开始,经过多年震荡,从2014年年底开始上涨,达到2015年6月高点5178点。

  结论1:如果从2009年7月开始定投,经历5年4个月才开始盈利,盈利只有0.65%。这一次看出定投需要多么坚强的毅力和耐心,定投沪深300需要5年以上时间才开始盈利,因此基金定投是一项中长期的投资。

  结论2:牛市止盈经历了5年10个月。亏损月份长达5年4个月,最大亏损为-23.37%,盈利月份只有6个月时间,进一步的熊长牛短的行情,这也是很多定投者不能盈利的原因,因为定投80%左右时间是亏损的,而盈利时间只有20%左右,所以耐力在基金定投中常重要的。基金定投一定要用闲钱,长期定投,当然还要有止盈的策略。

  (二)以中证500指数为追踪,以160119南方中证500指数基金为例,利用定投计算器,测算一下我国股市2个指数高点来定投的情况。

  看了沪深300指数的定投,是不是有些失去信心了呢?市场不是只有300指数,还有500指数,创业板指数,主题基金,以及主动型基金等,还是可以在市场中取得高于沪深300指数的收益。下面来测算一下500指数在2轮的定投情况。选取160119南方中500,由于该基金2009年9月25日成立,因此从这一天开始测试。定投计算过程略,直接看汇总结果。

  结论1:从第一轮定投可以看出,由于是在上涨过程中定投,一个月就开始盈利了,盈利达到2.35%。一年后牛市止盈收益率就达到18.61%。

  而实际从中证500指数从2008年1月高点5376点开始,9个月后即2008年10月底1562点,收益率到达底部为-40%多。然后2019年3月开始盈利,而我们选取的南方中证500基金,正好是在2009年股市上升时开始定投,因此一个月就取得了盈利。因此定投的时间点也非常重要。就像在今年8月份开始定投500指数基金,9月份就盈利了一个道理。而如果是在2015年6月高点开始定投中证500指数,到今天才刚刚盈利。

  结论2:从第二轮定投可以看出,这一次定投由于都从中证500指数2011年11月4日相对高点4131点开始定投,在9个月后即2012年8月达到3139点的收益率底部-26.29%,在2年9个月后开始盈利,在4年2个月后2015年6月达到高点11144点止盈,年化收益率高达41.18%,走出了上扬的微笑曲线。

  从总体上,中证500指数在过去的10年时间里涨幅要比沪深300大,因此我们在定投时最好进行指数配置,基础的配置就是定投沪深300指数和中证500指数,防止指数轮动上涨的风险。今天上半年蓝筹白马行情和下半年的行情中小创行情,就充分证明了这一点。

  因此定投多长时间能够盈利,答案是不确定,一般3-5年基本可以盈利了,平均在3年左右。盈利情况主要看开始定投的股市点位,是在高位还是在低位,定投时的行情。如果是上涨行情,很快就盈利,如果是震荡行情,看震荡的幅度,幅度大就可以实现盈利,幅度小,就像在一条直线上,就是不亏不赢,如果是熊市,股市下跌,就是一直亏损,需要定投,等待微笑曲线年多。

  结论:基金定投一定能赚到钱,但是在定投过程中可能-20%以上,甚至-40以上的亏损,要把亏损变为盈利,需要定投,不断积累更多的份额,把微笑曲线画完,等待牛市到来,收获定投可观收益。

热门文章

推荐阅读